這周“不要讓曹德旺跑了”的新聞鬧得沸沸揚(yáng)揚(yáng)，君臨在這里想說(shuō)一句：

淡定！

1

今年來(lái)媒體喊過(guò)“不要讓華為跑了”，然而深圳并沒(méi)有垮，緊接著蘋(píng)果、高通就先后在深圳開(kāi)設(shè)了全球創(chuàng)新中心。

媒體也喊過(guò)“不要讓富士康跑了”，然而轉(zhuǎn)身富士康就宣布在廣州投資450億元，建一座高世代液晶面板廠，將年初收購(gòu)的夏普技術(shù)和生產(chǎn)線搬到中國(guó)來(lái)。

曹德旺說(shuō)中國(guó)稅負(fù)重，然而中國(guó)的稅一直都那么重，幾時(shí)就輕過(guò)？那么為什么當(dāng)年能夠做起來(lái)，現(xiàn)在又要抱怨呢？

無(wú)非是時(shí)代變了。

過(guò)去幾十年，中國(guó)制造業(yè)的生存環(huán)境和要素一直在變化，因此造就了三波不同的投資浪潮。

第一波

以食品、五金、電器為代表的消費(fèi)品制造業(yè)，創(chuàng)立于八十年代，那個(gè)時(shí)代的特點(diǎn)是：文革結(jié)束，物質(zhì)匱乏，什么都缺，只要你能夠生產(chǎn)的出來(lái)，馬上就被人用卡車(chē)?yán)摺Ｎㄒ坏恼系K是制度，你得有足夠的膽量，敢于沖破條條框框。

第二波

以電腦、服裝制鞋為代表的出口加工制造業(yè)，崛起于九十年代，國(guó)門(mén)進(jìn)一步被打開(kāi)，人民幣大幅貶值，中國(guó)商品的價(jià)格優(yōu)勢(shì)笑傲全球，只要你有海外關(guān)系，生產(chǎn)多少賣(mài)多少，根本無(wú)需擔(dān)心銷(xiāo)量。

第三波

以房地產(chǎn)為龍頭的重工制造業(yè)，崛起于2000年代，背景是沿海加工業(yè)的興起，推動(dòng)了收入的增長(zhǎng)，城市化浪潮帶動(dòng)下游重工業(yè)的龐大需求。這個(gè)時(shí)代，挖煤的、煉鐵的、造汽車(chē)輪船的，無(wú)不賺的盆滿缽滿。

曹德旺的福耀玻璃就是在這個(gè)時(shí)代崛起的，背后正是城市化浪潮下汽車(chē)工業(yè)的龐大需求增長(zhǎng)，汽車(chē)賣(mài)的旺，汽車(chē)玻璃的需求也就強(qiáng)勁，這個(gè)時(shí)候怎么就不埋怨稅負(fù)重呢？

說(shuō)到底，是中國(guó)城市化浪潮放緩之后，重工業(yè)的需求飽和，利潤(rùn)率下滑的結(jié)果，“稅負(fù)過(guò)重”之說(shuō)不過(guò)是替罪羔羊。

這么說(shuō)，也不是為政府解脫，關(guān)鍵有兩個(gè)原因我們必須認(rèn)識(shí)到：

1、所有的發(fā)展中國(guó)家，都是高稅收國(guó)家，因?yàn)樽鳛楹髞?lái)的追趕者，政府必須投入更多的資源在基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)和投資引導(dǎo)上，修路建橋、造大飛機(jī)設(shè)大基金，哪一樣不要錢(qián)呢？

2、企業(yè)的盈利與否，關(guān)鍵在于供求關(guān)系，而不在稅收。在供應(yīng)過(guò)剩、需求萎縮的市場(chǎng)環(huán)境中，即使全行業(yè)免稅，企業(yè)也很難實(shí)現(xiàn)盈利。

2

有趣的是，就在曹德旺跑去美國(guó)投資的同時(shí)，波音公司宣布，繼2016年裁員8%之后，2017年將繼續(xù)裁員，由于美元升值，該部門(mén)的飛機(jī)銷(xiāo)售面臨困難，將在2017年8月把波音777飛機(jī)的產(chǎn)量削減至每月5架，比目前每月8.3架減少40%。

美元升值給波音帶來(lái)了多大的困難呢？據(jù)波音的銷(xiāo)售數(shù)字，2014年，波音獲得了1432份飛機(jī)訂單，2015年下降到768份訂單，今年截止至11月份只獲得了468份訂單。

與之相比，作為波音的直接競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，今年前10個(gè)月，空客公司商用飛機(jī)訂單總數(shù)達(dá)到了572架，總價(jià)值783億美元。

一升一降的背后，除了匯率的升跌帶來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)力變遷，還有空客的中國(guó)制造戰(zhàn)略。空客在10年前開(kāi)始，陸續(xù)投資了數(shù)十億美元，在天津打造了一個(gè)歐洲以外的最大飛機(jī)生產(chǎn)基地，這個(gè)基地如今交付的飛機(jī)數(shù)量已有300多架，滿足整個(gè)亞洲地區(qū)的客戶需求。這里不但生產(chǎn)寬體大飛機(jī)，還有目前亞洲最先進(jìn)的碳纖維復(fù)合材料飛機(jī)結(jié)構(gòu)件制造中心。

所有的商人都知道，中國(guó)如今已是幾乎所有商品的全球最大市場(chǎng)，而本地化制造的深度是在這個(gè)市場(chǎng)獲得回報(bào)大小的決定性因素。

眼看著空客在中國(guó)不斷攫取市場(chǎng)，波音能夠無(wú)動(dòng)于衷？所以結(jié)果就是，波音一邊在美國(guó)裁員，一邊在中國(guó)建工廠。

今年10月，波音宣布其首個(gè)海外完工和交付中心將落戶舟山群島新區(qū)。交付中心將由波音和中國(guó)商飛共同投資，規(guī)劃年交付100架737飛機(jī)，總投資計(jì)劃為65億元。這是波音在海外的首個(gè)工廠，打破了波音飛機(jī)從建造到交付都留在美國(guó)本土的慣例。

3

波音只是一個(gè)縮影。

按中國(guó)商務(wù)部的數(shù)據(jù)，2016年前11個(gè)月中國(guó)實(shí)際使用外資金額7318億元人民幣，同比增3.9%，這個(gè)增速比起從前的數(shù)字已經(jīng)下跌了很多。但是，如果你細(xì)查結(jié)構(gòu)的話，就會(huì)發(fā)現(xiàn)，下跌的主要是對(duì)傳統(tǒng)制造業(yè)的投資，和亞洲四小龍對(duì)中國(guó)的投資。

他們的比較優(yōu)勢(shì)喪失了，自然隨風(fēng)而去。

在另一方面，美國(guó)對(duì)華投資同比增長(zhǎng)55.4%，歐盟對(duì)華投資增長(zhǎng)43.9%，歐盟28國(guó)中，英國(guó)對(duì)華投資同比翻了一番，德國(guó)增幅超過(guò)80%。計(jì)算機(jī)應(yīng)用服務(wù)業(yè)投資增幅達(dá)123%，醫(yī)藥制造業(yè)投資同比增長(zhǎng)65.3%，高技術(shù)服務(wù)業(yè)實(shí)際使用外資同比幾乎翻番。

你或者會(huì)說(shuō)，有嗎？在哪里？

舉幾個(gè)例子吧，蘋(píng)果10億美元投資滴滴，思科中國(guó)創(chuàng)新中心落戶廣州，輝瑞全球第三個(gè)生物技術(shù)中心落戶杭州，英特爾投資71億美元的大連存儲(chǔ)器工廠和成都半導(dǎo)體封測(cè)廠投產(chǎn)，西門(mén)子投資10億元的數(shù)字化工廠在成都落成，并表示在今后五年將向中國(guó)投資10億美元，占其亞洲投資的三分之二。

等等等等。

這些，其實(shí)代表的是一個(gè)新的趨勢(shì)，中國(guó)制造業(yè)的第四波浪潮——

傳統(tǒng)制造業(yè)的黃金時(shí)代已經(jīng)一去不復(fù)返了，需求飽和，利潤(rùn)率的下滑是一個(gè)長(zhǎng)期大趨勢(shì)。所謂減稅，所謂制度改革，也不過(guò)是延緩其衰落的過(guò)程罷了，夕陽(yáng)不會(huì)從西邊重新升起的。

真正的藍(lán)海機(jī)會(huì)在高科技制造業(yè)，外國(guó)商人們看的很清楚。

一來(lái)是市場(chǎng)，今天的全球最大商品市場(chǎng)已經(jīng)不是在美國(guó)了，除非美國(guó)的制造業(yè)成本比中國(guó)極大便宜，否則都沒(méi)必要和市場(chǎng)作對(duì)，“快速反應(yīng)”和“成本”同樣重要。

二來(lái)是產(chǎn)業(yè)鏈積累，包括物流基礎(chǔ)設(shè)施、硬件的生產(chǎn)線和龐大的工程師隊(duì)伍。尤其是后者，東南亞的積累目前還是零，而美國(guó)的白領(lǐng)薪酬是中國(guó)的8倍左右，競(jìng)爭(zhēng)力的優(yōu)劣一目了然。

最近幾年，我們常?？吹揭粋€(gè)頗為魔幻的現(xiàn)象，傳統(tǒng)行業(yè)的小老板們都紛紛放棄了實(shí)業(yè)，賣(mài)掉廠房移民海外，但是高科技行業(yè)的留學(xué)生們都在風(fēng)投的追捧下，坐上飛機(jī)回國(guó)創(chuàng)業(yè)。

舉個(gè)例子，2012年，一個(gè)在美國(guó)IBM工作的工程師劉自鴻辭職創(chuàng)業(yè)，他的團(tuán)隊(duì)發(fā)明了全球最薄的柔性O(shè)LED屏幕，僅有0.01毫米，可以隨意彎曲，應(yīng)用在各種移動(dòng)智能硬件，甚至貼在汽車(chē)玻璃上。這么屌爆的技術(shù)當(dāng)然很快得到了資金的關(guān)照，最后他們將工廠建在了深圳，第一期投資超過(guò)100億元。

你問(wèn)問(wèn)留學(xué)生們，他們?yōu)槭裁床粚⒐S建在美國(guó)呢？

4

11月29日，國(guó)務(wù)院印發(fā)《“十三五”國(guó)家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃》，結(jié)合這份規(guī)劃，我們看看中國(guó)的制造業(yè)升級(jí)浪潮，現(xiàn)實(shí)到底如何。

這份規(guī)劃說(shuō)的明白，2015年，我國(guó)的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)增加值占國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值比重達(dá)到8%左右，到2020年的目標(biāo)是15%，也就是大概要翻一倍左右。

實(shí)現(xiàn)目標(biāo)的路徑是五大支柱產(chǎn)業(yè)，扣除數(shù)字創(chuàng)意屬于服務(wù)業(yè)，其他的四大支柱都是制造業(yè)，也就是信息技術(shù)、高端裝備與新材料、生物產(chǎn)業(yè)、新能源四大塊。

我們挑重點(diǎn)的說(shuō)。

信息技術(shù)

信息技術(shù)里又分成幾塊，分別是寬帶中國(guó)、互聯(lián)網(wǎng)+、大數(shù)據(jù)、半導(dǎo)體、人工智能等。

? 寬帶中國(guó)戰(zhàn)略推進(jìn)3年之后，今年我國(guó)的光纖寬帶用戶占比為66.4%，已經(jīng)是全球第一的國(guó)家，注意，比的是平均數(shù)，而不是總數(shù)。

這個(gè)戰(zhàn)略帶來(lái)的結(jié)果就是，我國(guó)的光纖制造業(yè)產(chǎn)量占據(jù)了全球的60%，武漢長(zhǎng)飛和江蘇亨通已經(jīng)是全球前三的企業(yè)，另外一家是美國(guó)的康寧。以前門(mén)檻比較高的預(yù)制棒技術(shù)，現(xiàn)在要多少有多少。

? 另一塊通信設(shè)備，那就更是我國(guó)的主場(chǎng)了。

2016年，經(jīng)過(guò)弱肉強(qiáng)食，全球只剩下了4個(gè)通信設(shè)備巨頭，分別是華為、愛(ài)立信、諾基亞、中興。中國(guó)廠商占了一半。尤其是華為，目前的營(yíng)收、利潤(rùn)和專(zhuān)利數(shù)都全面超過(guò)了愛(ài)立信，確立了行業(yè)主導(dǎo)者的地位。

華為對(duì)于中國(guó)制造業(yè)而言，已經(jīng)成為了一個(gè)符號(hào)，就像IBM之于美國(guó)20世紀(jì)的意義一樣，計(jì)算機(jī)、原子彈、登月工程、微軟、英特爾、硅谷的誕生，都和它息息相關(guān)，孕育了整個(gè)美國(guó)的IT工業(yè)。

? 云計(jì)算、大數(shù)據(jù)和人工智能的背后，是服務(wù)器制造業(yè)。

中國(guó)是服務(wù)器行業(yè)的后來(lái)者，本來(lái)是很弱的，但是近年來(lái)得益于一個(gè)機(jī)會(huì)，整個(gè)行業(yè)正在從傳統(tǒng)的獨(dú)立服務(wù)器向云服務(wù)器發(fā)展，就像傳統(tǒng)的飲食方式是建廚房自己做飯，現(xiàn)在流行團(tuán)購(gòu)吃外賣(mài)一樣。隨著本土互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的興起，中國(guó)的服務(wù)器制造商很快抓住了這個(gè)機(jī)會(huì)。

2016年第三季度，全球服務(wù)器出貨量排名前五的是：HPE、戴爾、聯(lián)想、華為、浪潮，后兩家的銷(xiāo)量增速都超過(guò)了20%，而前三家都下跌了，市場(chǎng)份額迅速被蠶食。

? 半導(dǎo)體是中國(guó)第一大進(jìn)口商品，超過(guò)了石油，可見(jiàn)其巨大需求。有鑒于此，國(guó)家使出了洪荒之力，誓要將這一塊搞起來(lái)。據(jù)國(guó)際半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會(huì)的報(bào)告，截止2020年，全球?qū)?huì)有62座新建晶圓廠投產(chǎn)，中國(guó)大陸、美國(guó)、臺(tái)灣占據(jù)前三，數(shù)量分別是26、10、9。

中國(guó)敢于切入這一塊，同樣在于技術(shù)的革新，目前主流的2D-NAND芯片技術(shù)已經(jīng)到了瓶頸，未來(lái)將慢慢退出市場(chǎng)，而我國(guó)則瞄準(zhǔn)了3D-NAND技術(shù)的機(jī)會(huì)，全力以赴。國(guó)家隊(duì)主力，1600億元打造的長(zhǎng)江存儲(chǔ)正是以此為突破口。

? 與需求飽和的玻璃制造廠相比，AMOLED屏幕可謂站在了風(fēng)口上。

由于手機(jī)開(kāi)始大量采用AMOLED屏幕，此前壟斷了市場(chǎng)上90%產(chǎn)量的三星一下子無(wú)法滿足市場(chǎng)需求，AMOLED屏幕的價(jià)格扶搖直上。于是華為、OPPO、VIVO國(guó)產(chǎn)手機(jī)三巨頭結(jié)成了聯(lián)盟，共同投資了一家叫柔宇科技的公司，這家公司就是前文所說(shuō)的IBM工程師劉自鴻的創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目。

當(dāng)然，這家公司的產(chǎn)量還沒(méi)那么快上來(lái)，在這個(gè)空隙階段，就給了其他本土屏幕制造商成長(zhǎng)的機(jī)會(huì)。數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)面板廠商第3季合計(jì)出貨141萬(wàn)片AMOLED手機(jī)面板，季增高達(dá)139%。和輝光電、天馬和昆山國(guó)顯的AMOLED面板雖然良品率還不高，但是由于需求缺口巨大，基本上生產(chǎn)出來(lái)多少就馬上被貨車(chē)?yán)摺?/p>

在他們的背后，則是不斷升溫的AMOLED屏幕投資浪潮。京東方的成都工廠、天馬的武漢工廠、華星光電的武漢工廠都在快馬加鞭的擴(kuò)建。

? 手機(jī)轉(zhuǎn)向AMOLED屏幕，電視轉(zhuǎn)向量子點(diǎn)液晶顯示。

在這個(gè)領(lǐng)域，中國(guó)的制造商們同樣站在了世界的前列，比如TCL在2014年推出的量子點(diǎn)電視，就先后斬獲了德國(guó)柏林國(guó)際電子消費(fèi)品展覽會(huì)的“量子點(diǎn)顯示技術(shù)金獎(jiǎng)”和美國(guó)CES的“全球年度技術(shù)創(chuàng)新影響力金獎(jiǎng)”。

能夠拿到這些獎(jiǎng)，和他背后的技術(shù)提供者有著密切關(guān)系。彭笑剛，早年在加州大學(xué)勞倫斯伯克利國(guó)家實(shí)驗(yàn)室工作，后來(lái)回國(guó)擔(dān)任浙江大學(xué)化學(xué)系教授，由其研究孵化的第二代量子點(diǎn)技術(shù)被認(rèn)為是國(guó)際領(lǐng)先，因此迅速獲得風(fēng)投追捧，成立了一家叫納晶科技的公司，接著掛牌新三板，TCL入股，走上人生巔峰。

量子點(diǎn)電視的行業(yè)規(guī)模還比較小，但作為電視行業(yè)的風(fēng)向標(biāo)，其最先進(jìn)的技術(shù)出現(xiàn)在中國(guó)，而不是韓國(guó)，意味深長(zhǎng)。其背后的誕生過(guò)程，和AMOLED領(lǐng)域的柔宇科技如出一轍，都是在美國(guó)留學(xué)生+國(guó)內(nèi)風(fēng)投兩股力量的推動(dòng)下出現(xiàn)，揭示的正是中國(guó)第四波制造浪潮的一個(gè)重要變量。

這股力量在臺(tái)灣的崛起史上也曾經(jīng)發(fā)生過(guò)，比如今日臺(tái)灣市值最高的科技企業(yè)臺(tái)積電，其創(chuàng)始人張忠謀當(dāng)年就是美國(guó)德州儀器的副總裁，后來(lái)看到半導(dǎo)體代工業(yè)獨(dú)立的機(jī)會(huì)，毅然回臺(tái)創(chuàng)業(yè)。之所以選擇回臺(tái)灣，也是因?yàn)楫?dāng)年的臺(tái)灣處于轉(zhuǎn)型升級(jí)階段，對(duì)高科技需求殷切，更容易獲得資金的支持。

國(guó)家規(guī)劃列了很多，一篇文章實(shí)在難以詳述，我們摘要如下：

高端裝備與新材料

? 工業(yè)機(jī)器人

? 增材制造（俗稱(chēng)3D打?。?/p>

? 航空發(fā)動(dòng)機(jī)和大飛機(jī)

? 衛(wèi)星

? 軌道交通

? 海工裝備

? 新材料（高性能纖維、特種合金、石墨烯、納米材料等）

生物產(chǎn)業(yè)

? 生物醫(yī)藥和制劑

? 智能醫(yī)療設(shè)備（高特異性分子診斷、生物芯片等）

? 生物農(nóng)業(yè)（基因編輯、分子設(shè)計(jì)、細(xì)胞誘變）

? 生物制造（生物基聚酯、生物基聚氨酯、生物橡膠等）

新能源汽車(chē)、新能源和節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)

事實(shí)上，就四大支柱方向來(lái)說(shuō)，IT和新能源是我國(guó)目前發(fā)展形勢(shì)最明朗的，也是業(yè)界投資最為積極的。

比如新能源汽車(chē)，我國(guó)在規(guī)劃中明確提出，要通過(guò)大力度的財(cái)政補(bǔ)貼，到2020年實(shí)現(xiàn)當(dāng)年產(chǎn)銷(xiāo)200萬(wàn)輛以上，累計(jì)產(chǎn)銷(xiāo)超過(guò)500萬(wàn)輛。如果目標(biāo)達(dá)成，按業(yè)界估計(jì)，到時(shí)中國(guó)的新能源車(chē)保有量將占到全球的70%左右。這樣的壓倒性規(guī)模優(yōu)勢(shì)，將足以培育出一個(gè)全球領(lǐng)先的技術(shù)體系。

也正是這樣龐大的規(guī)模，才使得我國(guó)的新能源車(chē)電池?fù)碛辛巳蜃疃嘣募夹g(shù)生存土壤，像比亞迪的磷酸鐵鋰電池，寧德時(shí)代(CATL)的三元鋰電池，珠海銀隆的鈦酸鋰電池，百花齊放。你說(shuō)為什么格力的董小姐一直苦苦追逐珠海銀隆，寧愿拉上隔壁老王也不愿意放手呢？還不是看到了我國(guó)在這一領(lǐng)域的巨大可能性。

2016年上半年，我國(guó)有54家動(dòng)力電池上中下游上市公司發(fā)布了投資擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，投資總額1160億元。半年就高達(dá)千億元的兇猛擴(kuò)產(chǎn)，一方面是強(qiáng)勁的需求增長(zhǎng)，另一方面是規(guī)模效應(yīng)帶來(lái)的成本競(jìng)爭(zhēng)力。

六年前的時(shí)候，電池的制造成本還要$900/kWh，如今已經(jīng)下降到$225/kWh，按業(yè)界預(yù)測(cè)，2020年將進(jìn)一步下降到$150/kWh以下。下降的速度這么快，一個(gè)重要的原因就是規(guī)模擴(kuò)張，而受益最大的自然是中國(guó)企業(yè)，像福建的寧德時(shí)代已經(jīng)將目標(biāo)定在了全球最低的$100/kWh。

寧德時(shí)代是什么來(lái)頭？

2016年上半年，全球新能源車(chē)企銷(xiāo)量排名，前20名里有9家中國(guó)企業(yè)，除了排名第一的比亞迪是自給自足，其他8家，至少有5家是向?qū)幍聲r(shí)代采購(gòu)的。甚至銷(xiāo)量排名第四的寶馬，也有部分車(chē)型用了寧德時(shí)代的電池。據(jù)說(shuō)其電池被客戶排著隊(duì)搶購(gòu)，壓根不愁銷(xiāo)路，15年收入60億元，16年收入預(yù)計(jì)150億元，爆炸式的增長(zhǎng)。

在補(bǔ)貼政策下，中國(guó)雖然涌現(xiàn)出了一百多家新能源電池廠家，但是大多為湊熱鬧的，真正擁有頂尖技術(shù)的不過(guò)兩三家。隨著規(guī)模和技術(shù)差距的擴(kuò)大，強(qiáng)者恒強(qiáng)是必然的規(guī)律，最終一定會(huì)跑出一批具有全球競(jìng)爭(zhēng)力的產(chǎn)業(yè)龍頭。

這個(gè)結(jié)局在數(shù)年前的太陽(yáng)能產(chǎn)業(yè)中已經(jīng)看得很清晰。2016年，全球前6大太陽(yáng)能模板制造商中，5家為中國(guó)企業(yè)，基本上主宰了這個(gè)行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)。

這種趨勢(shì)，也很有可能在新能源車(chē)，以及相當(dāng)多的高科技制造業(yè)中被復(fù)制。他們共同推動(dòng)了中國(guó)第四波的制造業(yè)浪潮——

龐大的市場(chǎng)，對(duì)創(chuàng)新科技的擁抱，政府的資金支持，海外留學(xué)生的回歸，風(fēng)險(xiǎn)投資的壯大，具有競(jìng)爭(zhēng)力的工程師隊(duì)伍。

——你只有站在這個(gè)浪潮上，才能感受到其澎湃的力量，而不是那種感覺(jué)要被淹沒(méi)的窒息感。